英国约克郡，大萧条时期。山姆·盖克劳（唐纳德·克里斯普 Donald Crisp饰）一家家境贫困，唯一值钱的东西只有一条聪明的牧羊犬莱西。莱西是小儿子乔（罗迪·麦克道尔 Roddy McDowall饰）的好伙伴，然而迫于生计山姆还是将莱西卖给了富有的公爵（尼格尔·布鲁斯 Nigel Bruce饰）。深深思念主人的莱西几次出逃。终于，在遥远的苏格兰，莱西开始了返回真正主人之家的旅程。

这是一部有趣而甜蜜的青少年电影，讲述了人与马的真挚友情和孩子们对自己将来的思索。美丽的少女莫妮卡和父母一起生活在一个专职育马的农场里，父母送给她一匹小公马“冠军”，作为在学校取得好成绩的奖励。莫妮卡和冠军一起长大，一人一马建立了深厚的友谊，因此，有一天，冠军决定告诉莫妮卡一个天大的秘密。原来马既能听懂人类的语言，也能和人沟通。